Экономические науки/15. Государственное регулирование
экономики
к.э.н., доц.
Богданова И.О., Кублицкая В.В.
Азовский
технологический институт (филиал) ДГТУ
Интегрированные
корпоративные структуры глобального характера: специфика восприятия
экономических регуляторов
Корпоративные структуры интегрированного
типа, с выделением в их составе автономных бизнес-единиц (АБЕ), выступают как
ключевой субъект мировой экономики, а транснационализация
форм организации и ведения бизнеса является своего рода стержнем процесса
глобализации экономики.
Следовательно,
принципиальное значение для понимания последствий глобализации имеет специфика
корпоративных структур интегрированного такого типа.
До сих пор не существует
общепринятого термина для обозначения подобных объединений — в литературе
используются понятия: «интегрированная корпоративная структура»,
«связанно-диверсифицированная система», «интергломерат», «интегрированная
бизнес-группа», а также «метакорпорация».
Тесная интеграция отдельных
корпораций между собой порождает их все более и более крупные объединения,
между которыми также возникают взаимосвязи. Нередко одна компания входит
одновременно в несколько корпораций. Сегодня, таким образом, речь идет о
формировании некоторой более общей структуры - глобальной корпораций. В связи с этим возникает
необходимость более подробного анализа структуры и элементов этой системы.
Во-первых, можно выделить несколько
уровней системы глобальной корпораций: многонациональные и транснациональные
корпорации и банки и международные стратегические альянсы; национальные
корпорации и их альянсы; отдельные компании и филиалы. С правовой точки зрения,
глобальная корпорация представляет собой совокупность множества юридических
лиц, связанных между собой описанными выше механизмами. В то же время в каждой
стране формируется собственная система корпораций, основанная на национальном
законодательстве; ее элементами являются в Великобритании и США – холдинги, в
ФРГ - концерны, в Японии - сюданы и кейрэцу, в России - финансово-промышленные группы и
холдинги и т.д. Своеобразными связующими звеньями между национальными системами
корпораций становятся транснациональные и многонациональные корпорации, а также
международные стратегические альянсы. Элементы одной ТНК - дочерние и ассоциированные фирмы,
совместные предприятия - могут входить в различные национальные системы корпораций.
В любой корпорации можно выделить
некоторые «мозговые центры» - поскольку их число весьма велико, глобальная
корпорация является полицентричной. Связи между элементами системы глобальной корпораций
можно разделить на иерархические (древовидные), сетевые и циклические. Однако
вся система глобальной корпораций в целом является сетевой, поскольку невозможно
выделить единый центр корпорации или даже какое бы то ни было незначительное их
число.
Еще одним аспектом глобальной
корпорации является складывающийся в рамках такой структуры внутренний рынок.
Помимо этого, возникают внутренний рынок человеческих ресурсов, внутренний
рынок проектов и технологий. Ценообразование на них отлично от свободного – в
основном используются трансфертные цены. Рынки регулируются руководством
корпорации, но нельзя утверждать, что конкуренции на них не существует.
Наоборот, конкуренция сохраняется, но приобретает новые черты – можно говорить
о конкуренции между АБЕ за получение «корпоративного заказа». Повышается
значение внутрикорпоративного предпринимательства и внутрикорпоративного рынка.
Поскольку масштабы внутренних рынков все время возрастают, их анализ также
становится весьма важной проблемой.
С точки зрения организации глобальную
корпорацию можно сопоставить со структурой «сети из компаний». Безусловно, сеть
обладает множеством различных преимуществ, связанных, прежде всего, с гибкостью
и мобильностью, но имеет и ряд недостатков, одним из которых является сложность
управления интегрированным образованием.
Самостоятельную проблему образует
правовое регулирование деятельности интегрированных структур корпоративного
типа. Возникает необходимость в создании специфических правовых форм, которые
позволили бы таким корпорациям функционировать в мировом хозяйстве. Некоторые
прообразы этих форм - «европейские компании» в ЕС, транснациональные и
межгосударственные финансово-промышленные группы в СНГ - уже появляются, но их развитие
остается делом времени. Законодательство должно быть приспособлено для
регулирования деятельности глобальных компаний с учетом размаха их деятельности.
В противном случае государственный контроль за этими корпорациями станет
практически невозможным.
Применительно к корпоративным
структурам такого типа эффективным инструментом регулирования их деятельности
может стать индикативное планирование. Именно данный инструмент позволит
согласовать деятельность различных АБЕ, функционирующих не только в условиях
территориальной удаленности, но и в различной юридической среде. Применение
данного инструмента будет эффективным как на государственном уровне, так и наравне
самой корпорации.
Проблемы корпоративного
управления, возникающие в результате глобализации бизнеса, связаны со
следующими факторами:
1) существование неценовых
внешних эффектов, налагающих издержки на местную экономику (например,
загрязнения окружающей среды);
2) удаленность процессов
производства и обслуживания от основных собственников или органов управления.
Эти факторы взаимосвязаны и
в совокупности осложняют процесс управления корпоративной структурой, поскольку
механизм исправления отрицательных внешних эффектов неэффективен в условиях
удаленности и отсутствия прямой ответственности.
Неэффективность традиционных
методов управления в условиях глобализации бизнеса усиливается современным
кризисом корпоративного управления в компаниях на Западе.
На современном этапе
доминирует система максимизации богатства акционеров, которая в значительной
степени выступает порождением волны слияний 1980-х гг.
Специфической чертой
современного государственно-корпоративного управления становятся отношения между
глобальными корпорациями и «принимающими» странами.
В последнее время отмечаются
изменения тенденций: корпорации не ограничиваются адаптацией своих продуктов к
местным рынкам – сами местные рынки также поставляют идеи для новых глобальных
товаров.
В этих условиях
активизируется соперничество территорий за привлечение прямых зарубежных
инвестиций. Растущее умение менеджментов корпораций делать свои инвестиции
более «независимыми» сокращает выгоды для «принимающих» стран. Соответствующие
умения «принимающих» стран делать прямые зарубежные инвестиции более
«привязанными» развиваются более медленными темпами.
Наиболее эффективным
инструментом гармонизации интересов «принимающих» стран и глобальных
корпоративных структур выступает индикативное планирование. Глобальный характер
интегрированных структур корпоративного типа приводит к неэффективности, а
иногда и к невозможности применения прямых методов регулирования деятельности
АБЕ корпорации, в том числе и со стороны «принимающей страны».
Природу и направления
развития глобальных корпоративных структур определяют три ключевых вопроса:
1)количество доступных
трудовых ресурсов;
2) объем средств доступных
для инвестирования;
3) темпы технического
прогресса.
Данные компоненты, в рамках
которых осуществляет принятие деловых решений, определяют природу и размещение
АБЕ как основных элементов глобальной корпоративной структуры.
Факторы, способствующие формированию
корпоративных структур глобального характера, проявляются как со стороны
спроса, так и со стороны предложения.
С точки зрения спроса все с большей
легкостью создаются товары-заменители. При этом растет волатильность
потребителей, что заставляет производителей не только создавать бренды, но и
распространять их на более широкий продуктовый ряд, чтобы удержать
потребителей.
На стороне предложения
происходят быстрые инновации, массовое производство стандартизированных решений
создает возможность для реализации экономии на масштабах. Решающее значение
имеет облегчение доступа к дешевой рабочей силе.
Совокупный эффект от двух
факторов - в необходимость быть гибким для удовлетворения потребительского
спроса и снижающегося давления на цены со стороны конкуренции – порождает спрос
на гибкие формы организации бизнеса, в том числе и на организацию корпоративных
структур с выделением АБЕ. Затраты на переход к таким формам построения бизнеса
сегодня значительно ниже, чем раньше.
Технологические изменения
сделали глобальное производство более дешёвым. Этот факт обострил актуальность
вопросов управления глобальными компаниями. Менеджеры глобальных компаний
вынуждены управлять всей цепочкой бизнес-процессов в условиях, когда отдельные
его части (стадии) размещены в разных местах и не все элементы цепочки находятся
в собственности компании, что делает неэффективным, а в отдельных случаях и
невозможным применение прямых методов управления. На наш взгляд, именно
индикативное планирование может выступать в роль эффективного инструмента
управления деятельностью таких компаний.
Несмотря на сложность в
деталях, ключевые решения в глобальных корпорациях можно упрощенно свести к
двум аспектам:
1) где необходимо разместить
отдельные виды деятельности (отдельные АБЕ);
2) как эта деятельность
(АБЕ) должна управляться?
При этом оптимальное
размещение каждого вида деятельности усложняется необходимостью управления
взаимосвязями между разными видами деятельности и различными АБЕ.
Перемещение одной АБЕ может
иметь значительные последствия для других участников корпоративного
объединения. Индикативное планирование является эффективным инструментом
решения данного вопроса, при этом главенствующим принципом является выбор
вариантов размещения АБЕ с наименьшими издержками.
Второй аспект касается
способов управления. Должны ли отдельные АБЕ управляться рынком через контракты
и ценовую систему или они должны быть интернализированы и находится под прямым
управлением менеджмента компании.
В этом аспекте индикативное
планирование так же позволит сочетать как элементы рыночных отношений, так и
элементы прямых действий по указаниям менеджмента.
Конечно, крайне важно
осознавать, что функционирование корпоративных структур осуществляется в
неустойчивой динамической среде с высокими рисками, процесс управления является
информационным, а внешняя среда и конкурентное давление полностью изменяются.
Управление глобальными
корпорациями заключается в комбинировании потенциально «движимых» ресурсов
(знания) с ресурсами «неподвижными» (трудовые, природные ресурсы, рынки).
Деятельность глобальных
корпораций проявляется в сферах обеспечивающих максимизацию их эффективности:
- подавление конкуренции.
- получение преимуществ от
использования неравномерности циклического развития различных национальных
экономик,
- расширения возможностей
внешней торговли за счет дифференциации национальных цен,
- экономия на масштабах
производства.
«Корпоративное» отношение
глобальных корпораций ведет к формированию рынков противоречию между ними и
национальными экономиками.
На эффективность
функционирования корпоративных структур оказывает влияние ряд тенденций,
нашедших отражение в работах П. Бакли и др. Среди них наибольший интерес
представляет одновременное усиление как
конкуренции, так и сотрудничества между корпорациями. Первая тенденция
определяется стремлением корпораций улучшать свое конкурентное положение на
национальных, отраслевых, фирменных и товарных рынках. Вторая – развитие совместного
предпринимательства: создание различных союзов и альянсов корпораций с целью
координации их деятельности. При этом в союзы и альянсы могут входить и
корпорации-конкуренты, если это ведет к повышению их эффективности.
Одним из механизмов
повышения эффективности глобальных корпоративных структур является выбор места
регистрации АБЕ по эффективному для корпорации признаку. При этом повышение
эффективности для корпоративной структуры в большинстве случаев приносит ущерб
экономике «принимающей страны».
В настоящее время для
согласования деятельности между АБЕ часто используются нерегистрируемые
законодательно договорные отношения, которые строятся на возможности извлечения
преимуществ из разноэффективности национальных экономик и условий размещения
производства в различных странах.
Другой официальной
информации о попытках создания международных механизмов регулирования
деятельности ТНК не найдено. Вместе с тем, влияние данных структур на мировую
экономическую систему настолько велико, что регулирование их деятельности на
международном уровне необходимо.
Необходимость регулирования
деятельности корпоративных структур определяется существованием противоречивой
потребности: с одной стороны стремление к максимизации положительных процессов
развития глобальных корпораций как фактора развития мирового сообщества, а с
другой стороны – ограничение возможностей их субъективного негативного влияния
на мировую национальные экономики и социальные процессы, которые возникают
когда интересы корпораций расходятся с интересами мирового сообщества и отдельного
государства.
Препятствия к созданию
системы регулирования деятельности глобальных корпораций является их глобальное
развитие и возможности воздействия на политические процессы.
Для регулирования
деятельности глобальных корпораций необходима разработка взаимосвязанных,
согласованных на международном уровне и законодательно принятой национальными
правительствами «правил игры», предусматривающих сочетание как добровольных так
и принудительных методы влияния на деятельность корпораций, в том числе общие требования и условия функционирования
глобальных корпораций и их взаимодействие с «принимающими» странами.
Следует отметить, что в
обозримом будущем эта проблема вряд ли будет разрешена. Регулирование
деятельности корпораций противоречит выгодным для корпорации условиям развития.
В процессе развития корпоративной экономики мировое сообщество и сами
корпорации неизбежно придут к необходимости согласования своей экономической
деятельности.
Литература:
4. Мир вокруг России: 2017. Контуры недалекого будущего. Отв.
ред. и рук. авт. колл. С.А.Караганов. М.: Совет по внешней и оборонной
политике. 2007. С.39.