Экономические науки/ Экономическая теория

доцент, канд. экон. наук Дорошук А.А., Мазуренко Ю.А.

Одесский национальный политехнический университет, Украина

ТРИ ПРИЧИНЫ МИРОВОГО ЭКОНОМИЧЕСКОГО КРИЗИСА:

ПЕРЕПРОИЗВОДСТВО, КРЕДИТ, ДЕРИВАТИВЫ

Современный экономический кризис является подтверждением выдвинутых учеными концепций о цикличности развития экономики. Возможность формирования кризиса в начале ХХІ века легко проследить, ознакомившись с работами, посвященными цикличности развития экономики Н.Д. Кондратьева, М.Хазина, Т.Греко [1-3], спрогнозировать кризис позволяют и работы К.Маркса [4].

С точки зрения К.Маркса кризисы в капиталистической экономике неизбежны, они происходят по той причине, что спрос не успевает за предложением. Проще говоря, если все работники потратят свои деньги на все товары – часть товаров все равно останется нераскупленной. Причина происходящего в прибавочной стоимости - прибыли капиталиста от эксплуатации труда работников. Изъятие большей части прибавочной стоимости капиталистами приводит к концентрации в их руках огромных накоплений капитала. То есть предприниматели богатеют. Рассуждая упрощенно, можно сказать, что при капитализме платежеспособный спрос всегда отстает от предложения ровно на величину чистой прибыли капиталистов. Этот дисбаланс накапливается и приводит к циклическим кризисам в экономике, при котором часть предприятий терпит банкротство, что нарушает работу других предприятий, которые тоже терпят банкротство и так далее по принципу домино. Последователи К.Маркса описали кризис, который спровоцирует: падение спроса на товары и услуги, цепные банкротства, практически нулевой уровень деловой активности, так как не обанкротившиеся до сих пор предприятия будут сворачивать свою деятельность, малое количество новых предприятий, растущую безработицу, постоянное снижение реальной заработной платы, а значит покупательной способности, что приведет к дальнейшему падению спроса и новой волне кризиса. Сегодняшний экономический кризис согласно теории больших циклов Н.Д. Кондратьева был давно спрогнозирован, как и нефтяные кризисы 70-х годов прошлого века. Начало понижающей фазы пятого цикла датировалась 2000-2007 годами, начало следующей фазы роста произойдет не ранее 2020 года. Настоящий кризис является классическим кризисом перепроизводства, он не может завершиться в течение года-двух, как считают ряд экономистов и политиков.

Особенностью нынешнего кризиса является то, что в рамки «простого» кризиса, описанного К.Марксом, входит новая переменная – кредит. Если потребители по причине отставания платежеспособного спроса от товарного предложения не могут купить всех производимых в экономике услуг и товаров, им предлагают приобрести это в кредит. Это позволяет корпорациям достичь полной реализации товаров, получения прибыли, часть из которой пускается на дальнейшее производство. В результате этого появляются новые рабочие места и, соответственно, новые потребители, и все проходит по новому кругу. Экономика в этой системе активизируется, доходы потребителей возрастают, и они выплачивают кредит с процентами, а значит, банки могут выдавать больше кредитов. Долговая стимуляция экономики началась после Второй мировой войны и до недавнего времени представляла собой мощную долговую накачку экономики. Известен феномен резкого роста ВВП США в период рейганомики. В кредитовании есть два огромных недостатка: первый - это постоянное расширение клиентуры, которое невозможно (да и возврат долгов от всех уже имеющихся клиентов невозможен, потому что для этого просто не существует достаточного количества денег) и второе – даже в случае постоянной долговой накачки эта система не отменяет циклические кризисы, а только дает отсрочку (например, вливание доллара США в страны распавшегося СССР). Любой кредит дается под залог собственности. Рано или поздно вся собственность будет находиться в залоге, и тогда нельзя будет продолжать кредитование. Эта ситуация означает, что дальнейшее существование системы кредитования невозможно, так как кредит больше не компенсирует дисбаланс между спросом и предложением. Таким образом, мы имеем кризис перепроизводства, отягощенный мощнейшим кредитным кризисом, увеличивающим проблему во много раз. Последствия кредитного кризиса можно наблюдать в США. Отношение долгов домохозяйств к их номинальным доходам за период с 1980 года до 2008 года возросло с 65% до 133%, то есть американцы в два раза больше потребляют, чем зарабатывают. Государственный долг за этот период возрос с 1 трлн. дол. США до 11,85 трлн. дол. США, что на 80% превышает объем ВВП. В связи в этим многие эксперты прогнозируют снижение ВВП США на 30-35% за счет кризиса неплатежей, дальнейшего развития банковского кризиса, что в свою очередь усиливает тяжесть протекания циклического кризиса перепроизводства.

Анализ причин сложившейся ситуации будет неполным, если не вспомнить об очень важной проблеме экономики – доминировании финансового сектора над реальной экономикой. Речь идет о рынке деривативов. Дериватив – это контракт, который дает право купить или продать определенное количество акций, облигаций и тому подобных активов. Но бизнесмены покупают эти контракты не затем, чтобы владеть подобными ценностями, а лишь для того, чтобы спекулировать на продаже подорожавших активов. Таким образом, рынок деривативов – это очередная система нейтрализации излишнего капитала. Но она не спасает систему, а только отсрочивает ее крах. Впрочем, говорить об этом уже поздно, так как этот рынок уже разрушен, он держаться только за счет вливаний из США и Европы. В конце 2008 года рынок деривативов составил 593 трлн. дол. США, что почти в десять раз больше мирового ВВП, который составляет 62 трлн. дол. США. Многие эксперты, в том числе Томас Греко, считают, что это доведет до полного исчезновения доллара, перехода на альтернативную валюту вроде юаня, или вообще на бартерный обмен, на торговые системы, исключающие влияние банков и правительств.

Мюррей Ротбард утверждает, что «в былые времена мы страдали от периодических экономических кризисов, внезапное начало которых называлось «паникой», а затяжной период поле паники назывался «депрессией» [5]. Самой известной депрессией нового времени является, конечно же та, что началось в 1929 году с типичной финансовой паники и продолжилась вплоть до начала Второй мировой войны. После финансовой катастрофы 1929 года экономисты и политики решили, что это больше никогда не должно повториться. При этом термин «депрессия» уже в 1937 году был сменен на «рецессия». С тех пор мир переживал немало рецессий, а затем уже просто «спадов» и «отклонений».

Все вышесказанное относится как к мировому кризису, так и к экономическому кризису в Украине, который отягощался еще и фактором политической нестабильности. Ситуация такова, что преодоление кризиса в Украине возможно за счет демократизации обстановки в финансовой системе, устранения кредитного кризиса и поднятия реального сектора экономики.

Литература:

1.Кондратьев Н. Большие циклы конъюнктуры и теория предвидения/ Н. Кондратьев, Ю. Яковец, Л. Абалкин.— М.: Экономика. - 2002.

2.Кобяков А. Закат империи доллара и конец Pax Americana/ А. Кобяков, М. Хазин. – М., «Вече». - 2003.

3. Thomas H. Greco, Jr. The End of Money and the Future of Civilization. - Chelsea Green. – 2009.

4.Маркс К. Капитал/ К.Маркс. - М.: Смарт. – 2000.

5.Murray N. Rothbard. Economic Depressions: Their Cause and Cure. – 1969.