Экономические науки/8. Математические методы в экономике

к.т.н. Баранов О.М., Єпіфанцева Н.О.

Донбаський державний технічний університет,Україна м. Алчевськ

моделювання процесів управління інвестиційною діяльністю автотранспортного підприємства

Інвестиційна діяльність в тій чи іншій мірі властива будь-якому підприємству, оскільки вона являє собою один з найбільш важливих аспектів його функціонування. Причинами, що обумовлюють необхідність інвестицій, є відновлення наявної матеріально-технічної бази, нарощування обсягів виробництва, освоєння нових видів діяльності та інші. Однією з найболючіших проблем сучасної української економіки є різке зниження інвестиційної активності.

Інвестиції - надзвичайно складний процес, підданий впливу безлічі факторів. Прийняття рішень інвестиційного характеру, як і будь-який інший вид управлінської діяльності, ґрунтується на використанні різних формалізованих і неформалізованих методів. При цьому особливу важливість має попередній аналіз, який проводиться на стадії розробки інвестиційних проектів і сприяє прийняттю розумних і обґрунтованих управлінських рішень [1, 2].

Зарубіжними і вітчизняними вченими проведена значна робота в галузі розробки фундаментальних основ і практичного вирішення завдань управління інвестиційною діяльністю. Серед зарубіжних вчених слід виділити роботи Г. Александера, В. Беренса, Г. Бірмана, Г. Бейлі, Л. Гітман, М. Джонка, А. Зеля, Д. Норкотта, Н. Ордуей, К. Редхед, Д. Фрідмана, П. Хавранека, Р. Холта, Дж. К. ван Хорна, С. Хьюїс, У. Шарпа, С. Шмідта. З вітчизняних авторів провідне місце займають дослідження СІ. Абрамова, Ю.П. Анісімова, І.Т. Балабанова, І.А. Бланка, В.В. Бочарова, Л.Т. Гіляровський, Д.А. Ендовицкий, А.Б. Ідрісова, В.В. Ковальова, М.А. Лімітовского, І.В. Ліпсіца, Я.С. Мєлкумова, А.І. Хорева, Є.М. Четиркіна.

Слід зазначити, що більшість наукових досліджень не стосуються питань комплексного моделювання процесів управління інвестиційною діяльністю від початку прийняв рішень про необхідність вкладення коштів до після проектного аналізу стану підприємства, що обумовлює актуальність даної роботи.

Метою роботи є аналіз сутності інвестиційного процесу, розробка концепції моделювання процесів управління інвестиційною діяльністю автотранспортного підприємства. В роботі використані методи системного аналізу, управління та економіко-математичного моделювання.

Оскільки автотранспортні підприємства грають незначну соціальну роль [3], то саме економічні мотиви є основою інвестиційних процесів, які ними здійснюються. Розглянемо, що являє собою інвестиційний процес. Узагальнюючи визначення наведені в [1, 2, 4], можна інвестиційний процес визначити як динамічний процес перетвори форм капіталу. Схема перетворень реальних інвестицій для автотранспортного підприємства наведена на рис.1.

Спочатку відбувається перетворення початкових інвестиційних ресурсів і цінностей (власних інвестиційних коштів (ВІК) та зовнішнього капіталу (ЗК)) в інвестиційні витрати (конкретні об'єкти інвестиційної діяльності – основні засоби (ОЗ), оборотні кошти (ОК), робочу силу (РС)) та витрати на забезпечення основного виробничого процесу (ВП) для створення матеріальних передумов комерційної діяльності. У результаті цих процесів формуються автотранспортні послуги (АП), до складу яких надходять автоекспертиза, передпродажна підготовка автомобілів, установка газобалонного встаткування , установка сигналізації, ультразвукове промивання інжекторних форсунок, полірування й воскування кузова, промивання паливної апаратури, шино монтаж, лакування, реставрація, мийка, антикорозійна обробка, малярські, сварочно-рихтувальні роботи та ін., придбаються нові автомобілі для подальшого продажу.

Далі відбувається перетворення вкладених коштів у приріст капітальної вартості у формі доходу. Результатом комерційної діяльності підприємства є виручка (В), яка йде на собівартість (С), оплату праці (ОП) та отримання прибутку (П). Оплата праці – це кінцеві витрати. Собівартість складається з матеріальних витрат (МВ), що забезпечують основну діяльність автотранспортного підприємства, та амортизаційного фонду, який є складовою фонду накопичення (ФН). Переважно, автотранспортні підприємства є акціонерними товариствами, тому прибуток може йти як на виплату дивідендів (Д) та і до фонду накопичування за рішенням установчих зборів.

З фонду накопичування відшкодовуються спожитий капітал (нетто-інвестиції (НІ)) та формується фонд власних інвестиційних коштів (ВІК) для нових інвестицій. Таким чином, коло інвестиційного процесу замикається.

Рисунок 1 – Схема інвестиційного процесу

При моделюванні процесів управління інвестиційною діяльністю автотранспортного підприємства будемо керуватися критерієм максимізації ринкової вартості підприємства.

Ефективне управління інвестиційною діяльністю підприємства забезпечується реалізацією наступних принципів:

1. інтегрованість із загальною системою управління підприємством;

2. комплексний характер формування управлінських рішень;

3. динамізм управління, що враховує зміну факторів зовнішнього середовища, темпів економічного розвитку, форм організації виробництва і фінансової діяльності, фінансового стану підприємства і т.п.;

4. різноманітність підходів до розробки управлінських рішень, тобто облік альтернативних можливостей дій;

5. орієнтованість на стратегічні цілі розвитку підприємства.

Концепція моделювання процесів управління інвестиційною діяльністю, що забезпечує цілі підприємства, заснована на наведених вище принципах та системі взаємопов’язаних моделей наведена на рис.2.

Рисунок 2 – Концепція моделювання процесів управління інвестиційною діяльністю автотранспортного підприємства

Таким чином, обґрунтована необхідність розробки концепції моделювання процесів управління інвестиційною діяльністю автотранспортного підприємства, визначена сутність інвестиційного процесу, цілі та принципи за якими він повинен здійснюватися. Розроблена концепція моделювання процесів управління інвестиційною діяльністю автотранспортного підприємства, яка є низкою взаємопов’язаних економіко-математичних моделей, що забезпечують поставлені цілі.

Подальші розробки в цьому напрямі стосуються детальної розробки та опису заявлених моделей.

Література

1. Управління інвестиціями на підприємстві : навч. посібник для студ. екон. спец. вищих навч. закладів / Г.В. Козаченко, О.М. Антіпов, О.М. Ляшенко, Г.І. Дібніс . ─ К. : Лібра, 2004 . ─ 368 с. : іл. + додатки

2. Управління інвестиційним процесом : монографія / А.А. Пересада . ─ К.: Лібра, 2002 . ─ 472 с. : іл.

3. Удосконалення економічного механізму взаємодії суб'єктів інвестиційної діяльності транспортних холдингів. / О.І. Петренко // Інвестиції: Практика та досвід. 2011. № 4. ─ С. 13-15.

4. Экономическая оценка инвестиций : учебное пособие / Г. С. Староверова, А.Ю. Медведев, ИВ. Сорокина. - М.: КНОРУС, 2006. - 312 с.