Курилова М.В.

Ставропольский Государственный Аграрный Университет

Последствия финансового кризиса для АПК

Нынешний финансовый кризис по праву можно считать наиболее глубоким и драматичным за последние несколько десятилетий развития мировой экономики.

Основная глобальная причина кризиса - особенности циклического развития мировой экономики. Большинство экономически развитых стран, в первую очередь США и страны Западной Европы, после пика технологического и экономического развития в конце ХХ века входят в новый цикл - в цикл снижения темпов экономического роста, а, по мнению многих экспертов, и даже в рецессию. Например, сегодня в США по показателям темпов роста ВВП, индексам деловой активности, потребительского доверия и пр. отмечается значительный спад. Спад реального сектора экономики давит на эффективность финансового сектора. Таким образом, проблему циклического развития в разрезе сегодняшнего кризиса можно с уверенностью охарактеризовать как структурную трансформацию мировой экономки в преддверии нового роста за счет грядущего в недалеком будущем нового технологического уклада.

Кризис ликвидности банков негативно отражается на финансовых показателях сельхозпредприятий, ведёт к стагнации в АПК, свёртыванию и отмене программ модернизации предприятий, стимулирует инфляцию, снижает покупательскую способность населения по продуктам питания.

В наиболее сложном положении оказались многие ведущие производители мяса, молока и зерна, которые активно участвуют в реализации Госпрограммы развития сельского хозяйства на 2008-2012 годы. Они инвестировали значительные, в том числе и привлеченные, средства в создание современных индустриальных агрокомплексов и сейчас вынуждены замораживать реализацию намеченных ранее инвестпрограмм. Достаточно много предприятий не могут расплатиться за электроэнергию или исполнять свои обязательства по облигационным займам.

Долговую нагрузку ряда крупнейших предприятий агросектора можно охарактеризовать как рискованную. Основную часть работы по кредитованию АПК по-прежнему выполняет Россельхозбанк. Многие коммерческие банки и банки с государственным участием (особенно жёстко действует Сбербанк) в условиях острой нехватки ликвидности сворачивают кредитование, прежде всего предприятий АПК. По этой причине для большинства сельхозпредприятий доступ к кредитованию затруднён. Всё сложнее становится получить кредиты не только на развитие (особенно для проектов с длительными сроками окупаемости), но и на пополнение оборотных средств. Резко возросли процентные ставки и залог.

Банки сокращают лимиты и сроки кредитования, выставляют требования досрочного погашения ранее выданных кредитов, отказывают в пролонгации кредитов. Ставки в рублях повышены в среднем с 10-12% до 18-22%.

Негативные явления наблюдается и на рынке долговых обязательств: банки и инвесткомпании практически в полном объёме предъявляют к погашению облигации эмитентов - предприятий АПК.

Показательно, что банки не делают исключений для вполне благополучных и высокодоходных сельхозпредприятий, которых в отрасли достаточно много, в том числе для агрохолдингов в свиноводстве и птицеводстве. В этих подотраслях сохраняется достаточно высокая рентабельность, в частности в связи со снижением цен на корма и высоким спросом на их продукцию. Даже если компания получает прибыль, в сегодняшних условиях это далеко не всегда означает, что ее кредит будет пролонгирован.

В то же время, при сбыте продукции предприятия АПК сталкиваются с неплатежами розничных сетей и увеличением отсрочки платежей за поставленную ими для реализации продукцию до 60 и даже до 90 дней, что приводит к резкому сокращению оборотных средств у сельхозпредприятий.

В создавшейся ситуации необходимо выработать пакет первоочередных антикризисных мероприятий, которые позволили бы поддержать ранее достигнутые темпы развития АПК.

Если влияние кризиса будет ощущаться значительное время и приведет к резкому сокращению темпов роста российской экономики и сокращению потребительского спроса, потребуется разработка и реализация дополнительных мер, в том числе и институциональных, для обеспечения изменения структуры и обеспечения роста всего сектора АПК как единого кластера.

Изменения, которые произошли на мировых рынках продовольственных товаров за последние 1,5 года, показывают, что мы помимо финансового кризиса столкнулись не с кратковременным кризисом, а с тенденциями, которые будут длительное время определять характер мирового рынка.

К долговременным тенденциям можно отнести:

- сокращение мировых запасов зерна в связи с ростом потребления зерна для откорма скота и производства биотоплива;

- рост мировых цен на зерновые, введение отдельными государствами ограничений на экспорт зерновых, вплоть до полного запрета экспорта;

- рост потребления мяса и молочных продуктов за счет роста доходов населения в отдельных странах Восточно-Азиатского региона;

- угрозу пандемии скота и птицы, причиной чего могут стать ящур, коровье бешенство, вирус H5N1;

- рост цен на мясо и молочные продукты, связанный с ростом цен на зерновые и запретом на импорт мяса и мясопродуктов из отдельных стран.

Страны ЕС пересматривают свою аграрную политику, отменяя стимулирование производства биотоплива, рассматривая новые принципы субсидирования аграрного комплекса.

Рост цен на мировом продовольственном рынке - явление не случайное, а долговременный тренд, который может сделать сельскохозяйственную отрасль в России экономически выгодной и экспортно-ориентированной. Поэтому государству необходимо пересмотреть политику государственной поддержки отрасли и применить опыт по стимулированию развития, который наработан в нефтяном кластере.

Сложившаяся политическая и экономическая мировая ситуация изменяет сроки и условия вступления России в ВТО. В значительной степени это коснется условий по государственному регулированию и поддержке АПК. Это вызывает необходимость рассмотреть с этих позиций три группы внешнеэкономических и связанных с ними внутренних проблем регулирования рынка сельхозпродукции и поддержки АПК:

- проблемы пошлин и квот на импорт продукции АПК;

- стимулирование экспорта сельхозпродукции;

- стимулирование притока зарубежных инвестиций и технологий.

Анализ результатов финансово-экономической деятельности сельхозпредприятий показывает неоспоримое преимущество крупных сельхозпредприятий и холдингов. В результате кризиса спасти все предприятия АПК не удастся, явно, многие мелкие и средние малоэффективные предприятия будут на грани банкротства. Поэтому в данной ситуации (по аналогии с банками) было бы целесообразно стимулировать методами господдержки их слияние и поглощение в целях образования крупных сельхозпредприятий и агрохолдингов вертикального и горизонтального типа. При этом агрохолдинги могли бы взять на себя функции кооперативов для оказания услуг мелким хозяйствам на договорной основе по осуществлению забоя скота, ветеринарного обслуживания, краткосрочного кредитования под залог будущего урожая, обеспечению переработки и сбыта продукции.

Кризис может и должен стать отправной точкой для качественно нового, инновационно ориентированного этапа развития и управления отраслью.