Экономические науки/2. Финансы и банковское дело
ассистент Абдрахманова Д.Т.
Казахский агротехнический университет им.С.Сейфуллина, Казахстан
Зарубежный опыт управления активами банкa
Под активами коммерческого банка в развитых странах, например США, понимаются
будущие экономические выгоды, которые возможны к получению в результате прошлых
операций или сделок по приобретению имущества. Будущие экономические выгоды
связаны со способностью активов, приносить прибыль банку, при их обмене на
другие активы, представляющие ценность для банка, путем передачи их во
временное пользование или использования для погашения обязательств.
Будущие экономические выгоды от
банковских активов принимают форму притока чистой наличности.
В балансовый отчет банка включаются следующие
активные счета:
1) счет
кассы и счет ностро – банкноты и монеты, хранящиеся в качестве резервной
наличности. Статьи счета «ностро» представляют гобой депозиты в
банках-корреспондентах;
2) счет
проданных федеральных фондов – требования по депозитам, размещенные в
ФРС для банков – членов ФРС, которые позволяют им удовлетворять требования по
резервам. Покупка и продажа федеральных фондов иногда используется для
краткосрочных корректировок рынка;
3) счет
инвестиций в казначейские ценные бумаги – реализуемые на рынке
обязательства правительства США, включая казначейские векселя, ценные бумаги и
облигации;
4) счет
инвестиций в обязательства других ведомств и корпораций правительства США –
долговые ценные бумаги, выпущенные ведомствами федерального правительства,
такими как Федеральный земельный банк;
5) счет
инвестиций в обязательства штатов и политических подразделений –
долговые ценные бумаги, называемые муниципальными облигациями и облигациями,
доход по которым освобожден от уплаты налогов;
6) счет
ссуд под недвижимость – кредиты, выданные на покупку недвижимости и
операции по развитию. Недвижимость выступает в качестве обеспечения по ссуде;
7) счет коммерческих ссуд – ссуды,
выдаваемые для ведения бизнеса;
8) потребительские
ссуды – кредиты, выданные на потребительские цели. Источником их
погашения являются не доходы от предпринимательской деятельности, а личные
доходы заемщика;
Совокупность указанных счетов составляет портфель активов банка. С точки
зрения управления активы банка можно разделить на четыре основные категории:
кассовая наличность и приравненные к ней средства; инвестиции в ценные бумаги;
кредиты и лизинг; здания и оборудование, нематериальные активы.
Проблема управления активами заключается
в размещении средств в рамках категорий 1–3.
С точки зрения доходности активы банка
можно разделить на две категории: доходные активы (Earning Assets);
активы, не
приносящие доход (Nonearning
Assets).
К доходным
активам относятся: ссуды, операции с ценными бумагами, суммы учетных
операций, а также инвестиции банка, составляющие источник доходов коммерческого
банка. Рост доходных активов зависит от наличия избыточных резервов и требует
увеличения депозитов банковской системы. Напротив, дефляция кредита (сокращение
доходных активов) уменьшает объем депозитов и увеличивает избыточные резервы
банковской системы. Несмотря на количественный и качественный контроль над
кредитной экспансией и сжатием кредита (такой, как резервные требования),
операции на открытом рынке и установление лимита переучета векселей и предельных
учетных ставок, а также уставные ограничения на ссуды и инвестиции, расширения
и сжатия доходных активов в значительной степени определяются кредитной политикой конкретного
банка.
Бездоходными называют управляемые
банком активы, не приносящие дохода. К ним относится кассовая наличность в
хранилище и резервные депозиты в банке-корреспонденте или федеральном резервном
банке, чеки в процессе инкассации; основные фонды, не приносящие дохода.
Наличие бездоходных активов в других
группах активов является следствием неплатежей, лишения права выкупа залога или
продажи ссудной задолженности или инвестиций клиентов.
Резервы коммерческого банка делятся на
две категории: первичные резервы; вторичные резервы.
К первичным
резервам относятся высоколиквидные активы в форме наличности: кассовая и
резервная наличность, средства на корреспондентских счетах и резервы на счетах
в Федеральном резервном банке. Это средства
в денежной форме и они относятся к группе недоходных активов.
Кассовая
наличность –
это часть средств банка, которая передана кассиру расходной кассы; резервная
наличность – деньги, которые банк обязан иметь в качестве резервов в форме
банкнот для обеспечения выплаты депозитов.
Кассовая наличность в течение дня
поступает в расходную кассу, а остальное время хранится в особом отделении
хранилища. Эта сумма должна быть достаточной для обеспечения оплаты чеков.
Российский аналог кассовой наличности – средства в операционной кассе. Банки
учитывают наличность в расходной кассе, превышающую определенный процент от вкладов,
как часть требуемых резервов.
Банк имеет право размещать относящиеся к
первичным резервам средства как на корреспондентских счетах в
банках-корреспондентах, так и на резервном счете в Федеральном резервном банке.
При необходимости средства могут быть использованы в любой момент на покрытие
дефицита ликвидности.
В этом заключается принципиальное
различие системы резервирования в США от системы резервирования в России. В США
никакой регулирующий орган не вправе изъять формируемые в соответствии с законом
средства из коммерческого банка и банковской системы в целом. В России резервы,
также называемые обязательными, изымаются у банков, размещаются на
беспроцентных счетах в Банке России и не могут быть использованы на покрытие
дефицита ликвидности ни при каких условиях.
Вторичные
резервы –
это ликвидные активы в неденежной форме (некассовые резервы). Их основная
функция – источник пополнения кассовых (первичных) резервов. К ним относятся
вложения в государственные облигации, вложения в займы правительственных
организаций, вложения в муниципальные облигации, в отдельных случаях – вложения
в кредиты до востребования, а также кредиты сроком погашения в ближайшие 30
дней и кредиты с погашением до востребования.
Основой для определения необходимого
объема вторичных резервов могут быть средние показатели уровня резервов по всем
банкам страны, поданной категории банков, отдельные показатели ликвидности
банковской системы (например, отношение суммы кассовых резервов и
правительственных ценных бумаг к общей сумме депозитов банковской системы в
целом).
Теория банковского дела в США предлагает
несколько методов управления активами. Рассмотрим три из них.
В основе метода лежит идея
объединения всех ресурсов банка: собственных (капитал, фонды и резервы);
привлеченных (различные депозиты и займы).
В первую очередь банк формирует резервы –
первичные и вторичные. В балансе эти резервы не выделяются отдельными строками.
Это ликвидные средства, которые размещены в форме наличных денежных средств,
средств на счетах в банках-корреспондентах, в Федеральном резервном банке; в
высоколиквидные государственные или муниципальные ценные бумаги, в отдельных
случаях – в кредиты (с ближайшим сроком погашения до 30 дней, в кредиты до
востребования).
Первичные резервы можно определить как кассовые,
а вторичные – как некассовые резервы. Банк самостоятельно определяет общую
сумму резервов в процентах от общего фонда средств, находящегося в распоряжении
банка, с учетом обязательных нормативных требований, установленных
законодательством.
Следующий этап размещения средств по
методу общего фонда – формирование кредитного портфеля. Ссуды занимают
наибольший удельный вес в размещенных активах и имеют наибольшее значение в
деятельности банка. Возможности банка в предоставлении кредитов определяют его позиции
на рынке. Банк получает основную долю доходов именно от предоставления
кредитов.
В последнюю очередь, по «остаточному
принципу», формируется портфель ценных бумаг. Свободные после удовлетворения
законных потребностей клиентов в кредитах средства банк может разместить в
первоклассные краткосрочные или относительно долгосрочные ценные бумаги. Доход по этим бумагам дополняет доходы по
кредитам и операционной деятельности. Ценные бумаги дополняют резервы второй
очереди по мере приближения даты погашения.
При использовании этого метода наибольшее
внимание уделяется вопросам ликвидности банка, но не учитываются различия в
требованиях ликвидности депозитов до востребования, срочных депозитов с
различными сроками погашения и ликвидности капитала.
Размер необходимых банку ликвидных
средств зависит от источников привлечения средств.
При этом методе происходит определенное
разграничение источников средств в соответствии с действующими нормами
обязательного резервирования и оборачиваемостью каждой категории ресурсов.
Каждая категория источников средств распределяется по группам активов
независимо от остальных.
Требования к наличию резервов по
депозитам до востребования, как обязательные, так и вытекающие из скорости
оборота средств, очевидно, будут значительно выше, чем к наличию резервов по
капиталу. Основной капитал, не требующий покрытия резервами, может быть
использован на вложения в основные средства и долгосрочные инвестиции.
Преимущества данного метода заключаются в
том, что расчет распределения категорий ресурсов по категориям активов
позволяет уменьшить долю ликвидных активов, прежде всего в форме наличных
средств, и, соответственно, увеличить норму прибыли.
К недостаткам следует отнести отсутствие
тесной и прямой связи между скоростью обращения средств и неснижающимся
остатком средств по данной категории ресурсов. Метод этого не учитывает. Кроме
того, на практике не бывает предполагаемой независимости источников ресурсов от
их распределения. Привлечение крупного клиента, имеющего депозиты до
востребования, чековые счета, как правило, подразумевает и выдачу этому клиенту
кредитов, причем не только краткосрочных.
Недостатком двух указанных методов
является и отсутствие должного внимания удовлетворению потребности клиентов в
кредитах. Не учитываются сезонные колебания потребности в ссудах, конъюнктурные
колебания спроса на кредиты.
Оба метода опираются на средний уровень
ликвидности, а не на предельный для каждого отдельного банка. Только анализ
движения средств по счетам клиентов, знание особенностей местной конъюнктуры
позволят банку определить потребность в ликвидных средствах на каждый отдельный
период времени.
Метод линейного
программирования
основан на решении линейных уравнений. Необходимо сформулировать в явном виде
цель, которая должна быть оптимизирована. Например, как распределить ресурсы
для получения максимальной прибыли при данных условиях или минимизировать
издержки при данных условиях.
На практике используется комбинация
методов, где исходными показателями для расчетов распределения ресурсов и
размещения активов являются нормативы пруденциального надзора, которые
преимущественно и определяют структуру активов. Все три метода интересны скорее
теоретически, так как их прикладное значение невелико. Окончательное решение по
формированию портфеля активных операций всегда принадлежит руководству банка, и
качество принятых решений зависит от уровня компетенции руководства.
Рассмотрев особенности и
сущность активов коммерческих банков, на основе проведенных исследований, можно
сделать следующие выводы:
1.Активные банковские
операции - это операции, посредством которых банки размещают имеющиеся в их
распоряжении ресурсы в целях получения необходимого дохода и обеспечения своей ликвидности.
2. активные операции
включают: кассовые, кредитные, инвестиционные и прочие операции, так как эти
операции являются наиболее распространенными видами активных операций банков.
Ссудные операции
составляют основу активной деятельности банка в размещении его ресурсов.
Кредитование осуществляется на условиях срочности, возвратности и платности.
Другой важной активной
операцией банков является их инвестиционная
деятельность, в процессе которой
банки выступают в качестве инвестора, вкладывая ресурсы в ценные бумаги или
приобретая права по совместной, хозяйственной деятельности. Такими ценными
бумагами могут служить привилегированные акции, облигации, государственные
долговые обязательства, финансовые инструменты (векселя и др.). Так, например,
активные операции банка с векселями включают: учетные (дисконтные) и
переучетные операции, кредитные операции по акцепту, инкассированию, выдаче
вексельного поручительства и т.д. Операции с фондовыми бумагами включают
операции с ценными бумагами, которые котируются на бирже. В этом случае коммерческие банки могут заключать с
Национальным банком РК договора по обслуживанию операций с государственными
краткосрочными облигациями.
В настоящее время банки
пытаются отработать приемы управления активами на микроуровне, то есть на уровне банка. На макроуровне управление активами отдельных банков через
установление экономических нормативов. Однако им не предусмотрены инструменты
для воздействия на риск системы активов
всех кредитных организации, который по своей величине больше
арифметической суммы рисков активов отдельных банков.
Для управления портфелем
активов на микроуровне важным является его структурирование. Структурирование
портфеля банковских активов позволяет управлять отдельными видами активов. Для
этого необходимо знать экономическую сущность каждого элемента активов. К
примеру, активы в денежной форме предназначены для выполнения платежной
функции, а не для обеспечения доходности. Одни активы являются работающими и
способными приносить доход (кредиты, инвестиции), а другие, - нет (например,
основные фонды). Некоторые виды активов рискованнее других, а чем больше
совокупный риск активов банка, тем ниже ликвидность банка.
В структуре активов
коммерческих банков выделяют так называемые высоколиквидные активы: остаток
кассовой наличности, находящейся у банка и обеспечивающей его платежи в
наличной форме; резерв платежных средств на счетах в Национальном банке РК
(корреспондентский и резервный счета)
и других коммерческих банках (корреспондентские счета).
Банки обязаны обеспечить
четкое и своевременное кассовое обслуживание своих клиентов, выполняя кассовые операции.
Содержание кассовых операций – это прием, выдача и хранение денежных средств.
Ведение кассовых операций регулируется Правилами, устанавливаемыми Национальном
банком РК.
Прочие активные операции разнообразны по своей
форме и их развитие приносит банкам доход. К их числу относят операции с
иностранной валютой, трастовые, расчетные и др.
Активы – это отражение в
балансе банка размещение средств, в виде остатка на какой-то момент времени с
целью:
- обеспечение
ликвидности банка, гарантирующей его самосохранение;
- получение дохода,
обеспечивающего оптимальный уровень роста банка и вознаграждения акционерам,
вкладчикам и работникам банка;
- комплексного
обслуживания клиентов.
Активные операции – это
денежный поток, процесс, трансформирующий пассивы в активы и активно
воздействующий на активы с целью обеспечения ликвидностью банка, получение
дохода, комплексное обслуживание клиентов.
Изучение активов как самостоятельной
системы позволяет найти специфические качества активов, которые нужно
использовать в управлении: комплексный, интегрированный подход дает возможность
изучить системные свойства, каких нет по отдельности в активах и пассивах.
Таким образом, теоретическая разработка вопроса о сущности
активов имеет непосредственное значение для практики управления.
Под влиянием
усиливающейся межбанковской конкуренции коммерческие банки постоянно расширяют
количество своих операций за счет операций, которые могут осуществлять не
только кредитные организации. Так, в
банковской сфере в группе активных ссудных операций появились лизинговые и
факторинговые операции.
Лизинговые операции заключаются в
предоставлении на условиях аренды на долгосрочный период машин, оборудования,
недвижимости и других элементов основного капитала предприятиям-арендаторам.
В лизинговой сделке
обычно участвуют три стороны. В лице собственника имущества – лизингодателя,
предоставляющего имущество в пользование на условиях лизингового соглашения,
чаще всего выступают лизинговые компании или коммерческие банки. Пользователем
имущества – лизингополучателем является юридическое лицо (предприятие любой
формы собственности). Кроме того в лизинге участвует продавец имущества –
поставщик, которым может быть производитель или торговое предприятие.
Обычно потенциальный
лизингополучатель сам подбирает поставщика нужного для него имущества, но, не
имея возможности приобретения его в собственность, обращается к лизингодателю,
например банку, с просьбой об участии в сделке. Банк покупает у поставщика в
собственность за счет своих средств и сдает его лизингополучателю на условиях,
оговоренных в соглашении. Таким образом, банк оказывает пользователю финансовую
услугу, сходную с кредитной операцией. Банк приобретает имущество в
собственность за полную стоимость, которую возмещает за счет периодических
взносов клиентов.
Факторинг представляет собой переуступку банку не
оплаченных долговых требований, возникающих между контрагентами в процессе
реализации продукции, выполнения работ, оказания услуг, и является
разновидностью торгово-комиссионной операцией, сочетающейся с кредитованием.
При этом речь идет, как правило, о краткосрочных требованиях.
Таким
образом, для формирования инвестиционного портфеля АО «БанкПозитив Казахстан» позволят принимать правильные и своевременные решения в
случае возникновения сложных ситуаций по вопросам инвестирования в ценные
бумаги и дадут желаемый результат.
1. Антонов М.Т, Пессель
М.А. Денежное обращение, кредит и банки. М., 1995, с. 111.
2. Баишев Б.К. Влияние
розничного кредитования на динамику сберегательной квоты населения Казахстана и
России// Банки Казахстана, №8, 2008, с.
21.
3. Байгарина А.Т. О
кредитовании населения в республике// Банки Казахстана, №5 · 2004.
4. Борисов А.Б. Большой
экономический словарь. — М.: Книжный мир, 2003. — 895 с.».